去中心化金融的未来；接下来会怎样？

本文探讨了去中心化金融（DeFi）的未来发展，强调了其快速变化和潜力。2020年是以太坊的重要年份，DeFi的用户和总锁定价值（TVL）显著增长，分别达到50万活跃地址和140亿美元的TVL。随着以太坊向权益证明（PoS）过渡和二层解决方案的进步，预计交易费用将大幅降低，交易速度将显著提升。DeFi将允许用户进行多种资产的交易，甚至可能超越传统金融市场的交易量。此外，个人代币的发行将使艺术家与粉丝更紧密联系，DeFi还可能颠覆传统金融机构，如房贷。尽管未来充满不确定性，但技术的指数变化将带来前所未有的机遇。总之，DeFi的未来令人期待，参与者应保持学习和探索的态度。

什么是Gas 以及如何节省费用

本文介绍了以太坊网络中的“Gas”概念，即进行交易所需的以太币（ETH）费用。Gas是衡量处理交易所需计算能力的单位，矿工通过Gas价格获得报酬。Gas价格以“guai”为单位，1 ETH等于10亿guai。交易的Gas费用由Gas价格与Gas使用量相乘得出。随着DeFi的兴起，Gas价格波动频繁，用户可以通过实时监测Gas价格、使用二层解决方案（如Synthetix、Uniswap等）以及耐心等待低Gas价格来降低交易费用。了解Gas拍卖机制可以帮助用户节省成本，避免因过高的Gas费用而影响收益。总之，掌握Gas的使用技巧对于在DeFi中节省费用至关重要。

十大DeFi资源

本文介绍了十个重要的去中心化金融（DeFi）资源，旨在帮助用户更好地理解和参与DeFi领域。首先，推荐订阅DeFi的YouTube频道和新闻通讯，以获取最新的DeFi动态和教育内容。DeFi Dad提供详细的教程，帮助用户掌握流动性提供和收益农场等技能。DeFiPulse.com则提供最新的总锁定价值（TVL）数据和相关博客文章。Bankless是一个涵盖DeFi最新动态的多媒体平台，而ETHUB则是以太坊的知识中心，提供技术性内容和播客。Nuggets News由Alex Saunders主持，提供深入的市场分析。CoinGecko的《How to DeFi》电子书和Zapper的YIELD TV也是极好的学习资源。此外，加入Discord社区和关注Twitter上的DeFi讨论也是获取信息的有效途径。

去中心化金融（DeFi）的采用；推动因素和阻碍因素是什么

过去一年，去中心化金融（DeFi）迅速发展，许多人开始探索其复杂性与潜力。DeFi的一个关键特性是可组合性，允许开发者将不同的应用和协议叠加，形成创新的“资金乐高”，推动以太坊生态系统的增长。然而，复杂性也成为了DeFi普及的主要障碍，许多人缺乏必要的金融和技术知识，难以参与。此外，DeFi的无许可特性使得任何人都可以参与，但也面临监管风险和高昂的交易费用，这限制了全球用户的接入。尽管如此，随着以太坊2.0的推出和其他解决方案的出现，未来的前景依然乐观。DeFi被视为“货币的互联网”，其发展潜力巨大，但也面临诸多挑战。

去中心化金融（DeFi）的七大风险

去中心化金融（DeFi）为用户提供了通过加密资产获得被动和主动收益的新方式，但伴随而来的风险也不容忽视。用户在任何DeFi应用或协议中可能会损失全部资金，因此建议不要存入超过自己愿意承受的损失金额。本文总结了七大常见风险，包括智能合约漏洞、种子短语泄露、预言机失效、管理员密钥风险、流动性危机、治理失败以及稳定币贬值风险。智能合约漏洞曾导致重大损失，用户需谨慎选择经过审计的代码。种子短语应妥善保管，避免在不安全的地方输入。预言机失效可能导致价格操控，管理员密钥风险则可能引发“地毯抽走”事件。流动性危机和治理失败也可能影响资金安全。用户在参与DeFi前应充分了解这些风险，并在投资时保持谨慎。

链上去中心化金融期权

交易期权是全球最受欢迎的金融工具之一，2019年交易量达152.3亿份。去中心化金融（DeFi）旨在使传统金融透明化，任何拥有以太坊钱包的人都能参与。以太坊上的去中心化期权协议如Hedgeic和Open正在快速发展，Hedgeic允许用户买卖WBTC和ETH的看涨或看跌期权。期权合约赋予买方在特定日期前以特定价格买入或卖出基础资产的权利。与传统金融不同，去中心化期权是非托管的，资产不被他人保管，支持24/7全球交易，且合约的结算在链上进行，无需KYC或注册。这一新兴的金融工具使得更多人能够接触到强大的金融工具，推动了DeFi的开放源代码革命，逐步取代传统金融体系。

DeFi保险及Nexus Mutual的运作方式

随着更多应用和协议的推出以及资金流入去中心化金融（DeFi），投资者需要有效降低资金损失的风险。保险作为一种常见的金融工具，可以为投资者提供保护，尤其是在DeFi领域，智能合约的漏洞和黑客攻击时有发生。Nexus Mutual是一个基于以太坊的去中心化保险项目，提供智能合约保险，用户可支付最低2.6%的年费以获得保障。自2019年推出以来，Nexus Mutual的资本池已增长至超过162,000 ETH，并开始扩展到中心化金融（CeFi）服务的保险。随着DeFi保险的不断发展，预计将会有更多投资者愿意参与DeFi，从而推动其大规模 adoption。

使用DeFi衍生品交易每种资产类别

根据国际清算银行（BIS）的数据，2019年上半年衍生品市场的名义总额约为640万亿美元。衍生品是指其价值依赖于某种基础资产的金融工具，常见的基础资产包括股票、债券、商品、货币、利率和市场指数。去中心化金融（DeFi）具备重建衍生品市场所需的所有要素，且以无许可、无信任的点对点方式进行交易。Synthetix是DeFi中衍生品交易的先锋，允许用户在链上交易各种资产的合成品（synths），如商品、股票、外汇和加密货币。Synthetix的目标是让用户通过简单的操作，便能交易如谷歌和苹果等蓝筹股，这为全球许多人提供了改变生活的机会。此外，UMA（Universal Market Access）也是一个支持DeFi开发者构建合成资产的重要项目。

算法稳定币

以太坊上的稳定币流动性估计达到200亿美元，且增长势头强劲。稳定币如DAI、SUSD、USDC和USDT在去中心化金融（DeFi）中扮演着重要角色，种类繁多，包括中心化和去中心化、1:1美元支持和超额抵押等。当前，市场竞争激烈，旨在创造最纯粹、最可靠的美元挂钩稳定币。算法稳定币逐渐成为新趋势，吸引了希望建立抗审查稳定币的梦想者和追求高收益的投资者。算法稳定币如ESD和DSD提供高达3000%的年化收益率，通过自愿的供给扩张和收缩机制维持其美元挂钩。尽管存在高风险和复杂的博弈理论，算法稳定币在DeFi中的实验性创新引发了广泛关注，尤其是在美国对稳定币监管的背景下，抗审查稳定币的需求愈发明显。

什么是Layer1 和 Layer2 ？

近年来，随着对以太坊去中心化金融（DeFi）服务需求的增加，交易费用飙升，常见的交易费用已达到20美元，甚至有时高达565美元。这一区块链可扩展性问题若不解决，将成为无权限金融服务的重大障碍，使DeFi更像是富人的游乐场。为此，许多研究团队正在致力于以太坊的L1升级和一系列L2解决方案。以太坊作为基础区块链架构，正在向以太坊2.0和权益证明过渡，以实现更快的交易速度和更低的能耗。L2解决方案则通过在主链之外处理交易来提升应用程序的可扩展性，尤其是在DeFi和NFT游戏等领域。2020年，DeFi的快速发展使社区意识到可扩展性解决方案的迫切需求，推动了Web3应用程序在L2上的建设。